世纪金融网资料显示,华夏智胜新锐是一只基于人工智能量化模型筛选优质上市公司、构建投资组合,并运用数量化方法优化组合交易并控制风险的股票型基金产品,其中投资于股票资产的比例不低于基金资产的80%。此外,该基金特别选取了中证1000指数为业绩比较基准,该指数是A股市场最具代表性的小盘成长风格指数之一,聚焦了一批如医药生物、电子、电力设备、计算机等“专精特新”企业和战略性新兴产业企业,这些企业未来在经济结构调整中具有较大的发展空间。而华夏智胜新锐作为一只运用AI深度选股的产品,相对于中证1000指数增强,其投资范围更灵活,基金经理可根据市场环境,在全市场范围选股,力争获得超越业绩比较基准的收益。
值得一提的是,华夏智胜新锐将由华夏基金旗下理工学霸、量化投资新秀孙蒙担纲管理,其本硕先后毕业于顶尖学府北京大学物理专业和加州大学洛杉矶分校电子工程专业,具备9年证券从业经验和超过3年公募基金管理经验。作为一名专注于量化投资的基金经理,孙蒙尤其擅长通过创新型的人工智能算法寻找市场投资机会,并在多年实战中经受住了时间与市场的考验。
以孙蒙管理的代表作华夏智胜价值A为例,该基金成立于2016年8月9日,自应用量化投资策略以来有效性显著,产品业绩实现大幅提升。基金一季报显示,截至今年一季度末,华夏制胜价值A自2018年3月6日转型以来,累计净值增长率达到62.32%,相较同期业绩比较基准斩获了43.89%的超额收益。另据Wind资讯统计,孙蒙于2020年3月17日接管该基金,截至6月12日,任职回报高达72.07%,年化回报超18%。此外,孙蒙还负责华夏中证500指数增强基金的量化投资增强部分,银河证券基金研究中心数据显示,截至3月31日,该基金成立以来净值增长率为78.15%,超越业绩比较基准达54.71%,近一年业绩排名则高居127只同类产品的第2位。
在孙蒙看来,量化投资中充分利用AI辅助投资活动,不仅可以规范交易的纪律性、及时性和系统性,还能通过量化方法分析海量数据。与此同时,“AI+投资”策略可在纳秒级时间内完成市场扫描和股票选择;相比传统的量化策略,AI机器学习更能在算法上进行自动进化和策略迭代,能够更好地应对瞬息万变的市场活动。
“传统基本面、量化分析手段,只能对有限的数据进行假设、分析、验证及应用,对海量数据对应的模式识别难以实现全覆盖,机会的挖掘能力取决于个人能力。”孙蒙进一步指出,利用人工智能进行投资,可通过数据接口导入大量数据。历史行情走势、行业数据、产业链关系、上下游变化、宏观数据、交易情况、政策信息等,都可以作为机器学习的训练样本,帮助机器多维度、跨维度整合可用信息,寻找可能存在的“赢家模式”。此外,考虑到目前A股市场散户资金占比仍然很高,人工智能可以快速识别投资者相应的交易行为、情绪、舆情等信息,力争为组合实现超额收益。
除了基金经理的个人能力,华夏基金在AI量化投资领域的实力同样走在了行业前列。早在2017年,华夏基金就与人工智能算法专家微软亚洲研究院开展智能投资深度合作,从多个维度探索人工智能技术在投资领域的应用。2018年3月,公司提出时变注意力模型,强化学习和解决行业轮动问题;同年6月,再度提出Autoencoder等模型刻画市场状态,同时生成了machine alpha自动化因子。
进入2019年,华夏基金基于和微软的长期密切合作,逐步把研究成果转化为相应的投资策略,并陆续推出了华夏中证500智选增强、华夏中证1000指数增强、华夏智胜先锋、华夏智胜价值等多只具备人工智能投资基因的产品。随着本次华夏智胜新锐的发行,不仅进一步完善了公司人工智能量化投资产品线,同时也为广大投资者提供了又一款捕捉AI时代量化投资机遇的利器。
